新华社北京1月30日电（中国证券报记者昝秀丽）中国证监会1月29日发布实施《首发企业现场检查规定》。证监会发行部副主任李维友当日在证监会新闻发布会上回答中国证券报记者提问时指出，在试点注册制的背景下，开展首发企业现场检查仍然有必要性。 他表示，下一步，证监会将以贯彻实施新证券法为契机，坚持以信息披露为核心，常态化开展问题导向及随机抽取的现场检查，聚焦重点问题，不断提升首发企业信息披露质量。针对现场检查中发现的发行人信息披露及中介机构执业质量问题作出分类处理，对信息披露违法违规保持高压态势，压严压实中介机构责任。坚持从严审核，严把资本市场入口关，支持优质企业上市，努力打造规范、透明、开放、有活力、有韧性的资本市场。  （资料图，新华社发） 适用于交易所各板块 《检查规定》规范了首发企业现场检查的基本要求、标准、流程及后续处理工作，明确了检查涉及单位和人员的权利义务，压实了发行人和中介机构责任，并加强了对检查人员的监督。《检查规定》共二十三条，对现场检查适用范围、检查对象、检查程序、监督管理措施等内容进行了规定。主要内容包括： 一是明确适用范围。证券交易所各板块的首发申请企业均予以适用，检查内容为首发企业信息披露质量及中介机构执业质量。二是确定检查对象。检查对象按问题导向和随机抽取两种方式确定。问题导向企业由证监会和证券交易所相关审核或注册部门确定，随机抽取工作由中国证券业协会依照相关规定实施。对于问题导向企业，结合重点存疑事项的性质和内容开展现场检查，并可以围绕前述存疑事项对检查范围进行必要拓展；对于随机抽取企业，重点围绕财务信息披露质量等事项开展现场检查。三是规范检查程序。规范组建检查组、采用检查方式、确认检查事实等全流程内容，确保检查工作的独立、公正、客观、高效。四是压实各方责任。对于检查发现首发企业信息披露和中介机构执业质量违法违规行为以及有关人员不予配合检查的情形，明确依据有关规定进行处理。 开展穿透式重点检查 李维友介绍，新证券法明确规定了以信息披露为核心的证券发行注册制度，要求发行人真实准确完整地披露信息。证监会在总结2014年以来持续对首发企业开展现场检查的基础上，为贯彻落实修法精神，做好配套制度建设，进一步加强首发企业信息披露监管，严把IPO入口关，压实中介机构尽职，从源头上提升上市公司质量，结合实际情况制定了《检查规定》。 李维友表示，在试点注册制的背景下，开展首发企业现场检查仍然有必要性。 一是首发企业现场检查是严格实施IPO各环节全链条监管的重要举措。目前，IPO审核工作主要通过提出问题、企业及中介机构回答问题等书面方式开展。对首发企业实施现场检查，可以通过查阅调取相关基础材料，深入发行人现场开展穿透式重点检查，是对书面审核工作的必要补充，有助于提升审核的针对性和有效性，能够对相关违法违规行为起到强大的震慑作用，从源头上净化IPO市场环境。 二是首发企业现场检查是督促中介机构勤勉尽责、审慎执业，发挥资本市场“看门人”作用的重要抓手。目前，部分中介机构仍然存在职业操守欠缺、合规意识淡薄等问题。首发企业现场检查能够针对性地发现中介机构执业过程中存在的问题，通过加大对现场检查中发现问题的处罚力度，压实中介机构责任，不断提升中介机构职业道德水平及守法合规意识，营造守法诚信的道德环境，夯实资本市场诚信基础。 三是首发企业现场检查是落实以信息披露为核心的证券发行制度，不断提升信息披露质量的重要手段。开展首发企业现场检查，有助于严格落实发行人信息披露第一责任，全面提升公司规范治理水平及信息披露质量，不断推动资本市场高质量发展。（完）
2月1日，4家申请创业板IPO的企业同日终止审查，与此同时，截至2月3日《证券日报》记者发稿前，A股IPO市场今年已出现27起排队企业终止审查或终止注册的情况，其中，创业板终止审核13家、终止注册1家，科创板终止审核10家；证监会最新数据显示，截至1月28日，今年共有3家公司（主板2家、中小板1家）IPO申请终止审查。 据Wind数据整理，2020年全年A股IPO“终止审查”或“终止注册”的企业共77家，2019年这一数据仅为57家。从月均水平比较，今年年初IPO终止审查或终止注册的企业数量有所增多。 “以上数据表明，今年IPO被按‘终止键’的企业数量将有所上升。”北京利物投资管理有限公司创始合伙人常春林对《证券日报》记者表示，这是市场化审核的结果，也是监管部门严把资本市场“入口关”，压严压实发行人信息披露主体责任和中介机构核查把关责任，进一步提高上市公司质量的具体体现。 就上述27家IPO被按“终止键”的企业被监管问询的问题来看，常春林认为，三方面的问题比较普遍：一是实际控制人认定理由不充分、披露不完整；二是报表科目异常，或报告期业绩大幅变动，且不能合理说明原因；三是关于公司业务的独立性和关联交易等问题，这些问题的存在导致公司不符合《创业板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》及《深圳证券交易所创业板股票发行上市审核规则》相关规定。 “发行人撤回发行上市申请或保荐人撤销保荐，是27家IPO排队企业终止审查或终止注册的主要原因之一。”中航证券首席经济学家董忠云在接受《证券日报》记者采访时表示，这看似主动行为的背后，实则是监管的审核问询机制发挥了重要作用。 董忠云进一步分析称，从监管问询内容来看，申请IPO企业的生产与销售情况、持续盈利能力、抗风险能力、内部控制、会计处理、关联交易等都是监管重点关注的内容。选择主动撤回上市申请的公司中，不乏在交易所问询和公司回复中，暴露出诸多问题的公司，部分公司甚至存在财务数据造假的嫌疑，相信上述这些问题的暴露与公司最终选择申请撤回申请文件不无关系，这些均充分体现了监管严把IPO入口关。 例如，1月29日，证监会发布了《首发企业现场检查规定》，对首发企业现场检查的基本要求、标准、流程以及后续处理工作进行了规范，着力加大首发企业现场检查力度，压实发行人和中介机构责任。2月1日，上交所发布《上海证券交易所科创板发行上市审核业务指南第2号——常见问题的信息披露和核查要求自查表》，主要包括了科创板发行上市条件的相关问题以及常见信息披露和核查问题，其目的也是在于进一步压严压实“两个责任”，把好上市企业入口关。2月3日，上交所发布《上海证券交易所科创板发行上市审核规则适用指引第1号——保荐业务现场督导》，督促保荐机构、证券服务机构勤勉尽责，切实发挥资本市场的“看门人”职责。 常春林补充道，《首发企业现场检查规定》的发布，指出试点注册制背景下开展首发企业现场检查的必要性。现场检查、现场督导等方式形成监管协同联动，让有问题的企业“知难而退”，对未切实担责的发行人和中介机构及时亮明监管态度并形成监管威慑。 华财新三板研究院副院长、首席行业分析师谢彩在接受《证券日报》记者采访时表示，基于科创板以及创业板的成功经验，我国资本市场将全面推进实施注册制。注册制下的资本市场以“市场化”为导向，前提仍然是“法治化”，各项法律法规以及政策规章制度的综合协调监管为注册制保驾护航，做好市场的事前、事中、事后各阶段监管。（记者昌校宇） 来源：证券日报 支持我们请点赞或使用评论功能↓↓↓