Den påfølgende krigen om spansk arvefølg resulterte i at den Bourbon-kandidaten, Felipe V, ble innsatt på tronen. Da Madrids Alcazar brant ned i 1734, med tap av mange kunstskatter, grep Felipe muligheten til å bygge et nytt, utrolig overdådig kongelig palass.
Felippes overdådige palass var en av hovedårsakene til at hans undersåtter var opprørt.