하나금융투자는 4일 SK네트웍스(001740)에 대해 지난해 4분기를 기점으로 이익 증가세가 본격화될 것으로 전망했다. 목표가를 종전 6500원에서 7500원으로 상향 조정했으며, 투자의견은 '매수'를 유지했다. 유재선 하나금융투자 연구원은 "SK네트웍스의 지난해 4분기 매출액은 전년동기대비 17.9% 감소한 3조3000억원, 영업이익은 5.7% 늘어난 449억원을 기록할 전망"이라며 "미국의 이란 제재로 상사부문 매출 감소가 예상되나, SK매직 실적은 광고비 부담 해소로 빠르게 개선될 것"이라고 내다봤다. 올해 영업이익은 전년대비 50% 이상 개선될 것으로 예상되며, 지난해 4분기 실적을 기점으로 본격적인 증익구간에 진입할 것이라는 진단이다. 유 연구원은 "지난 2일 AJ렌터카 지분취득이 마무리됐는데, 렌탈 중심 신규 사업이 향후 이익개선을 주도할 전망"이라며 "렌터카는 점유율 3위 업체 인수를 통해서 지배력 강화와 신규경쟁자 진입제한으로 전반적 마진개선이 가능하며, 개인 장기 중심 포트폴리오가 다각화된다는 점이 주목할 부분"이라고 판단했다. 사업구조 개편으로 주력사업이 된 렌탈의 이익기여도는 80%까지 상승할 것으로 전망했다. 이어 그는 "SK매직은 그간 실적에 부담이 되었던 브랜드마케팅 비용이 마무리되어 이익개선이 두드러질 것"이라며 "SK매직의 현재주가는 올해 기준 주가수익비율(PER) 16.8배로 성장성을 감안하면 매력적인 수준"이라고 덧붙였다.
하나금융투자는 4일 SK네트웍스에 대해 지난해 4분기 영업이익 5.7% 증가 및 올해 영업 이익 또한 전년대비 50% 이상 개선 될 것으로 예상됨에 따라 지난해 4분기를 기점으로 이익 증가세가 본격화될 것으로 전망하며 목표가 상향 조정과 투자의견 '매수'를 유지했다.