유안타증권은 8일 한국금융지주(071050)에 대해 지난해 4분기 큰 폭의 감익을 기록했지만 연간 실적은 양호한 수준이라며 올해 한국투자증권 실적 안정성 및 사업포트폴리오 다각화, 한투저축은행·한투캐피탈의 성장에 힘입어 지배순이익 6500억원을 기록할 것이라고 진단했다. 투자의견 매수(Buy)를 유지하고 목표주가는 9만원으로 15.4%(1만2000원) 상향 조정했다. 심형민 유안타증권 연구원은 "지난해 4분기 지배순이익 19억원으로 컨센서스를 큰 폭으로 하회했다"면서도 "지난해 연간으로는 지배순이익 5295억원으로 전년대비 4% 개선됐다"고 분석했다. 지난해 4분기 실적 악화는 국내외 주요 증시 급락에 따른 한국투자파트너스의 보유자산 평가손실 인식(약 400억원)과 카카오뱅크의 모임 통장 및 신규 상품 출시·개발비(약 50억원), 키아라 캐피탈전액 상각 등에 의한 손실(약 800억원) 등이 반영됐기 때문이다. 한국투자증권은 영업이익 1300억원, 순이익 903억원으로 양호한 실적을 기록했다. 그는 "한국투자증권은 비전통 투자은행(IB) 부문인 부동산에서 가파른 실적 성장세를 보이고 있다"며 "발행어음의 올해 지난해 12월 운용잔고는 4조3000억원으로 예상평균잔액 5조원 가정시 750억~900억원 수준의 이익을 실현할 것"이라고 예상했다. 한투저축은행·한투캐피탈은 안정적인 순이익 기여가 가능한 계열사로 매년 1000억원 수준의 순이익을 실현하고 있다. 심 연구원은 "한투저축은행은 자산규모 3조원(국내 3위), 연체율 2.6%(업계 평균 4.6%), 고정이하여신비율 2.7%(업계평균 5.3%)로 규모와 건전성에서 경쟁력을 보유했다"며 "카카오뱅크는 지난해 12월 기준 여신잔고 9조1000억원으로 상반기 중 흑자전환이 가능할 것"이라고 예상했다.
8일 유안타증권에서 한국금융지주가 지난해 연간으로 지배순이익 5295억원으로 전년대비 4% 개선됐다는 분석이 나오면서 비전통 투자은행 부문인 부동산에서 가파른 실적 성장세를 보이는 등 올해 한국투자증권 실적 안정성 및 사업포트폴리오 다각화, 한투저축은행·한투캐피탈의 성장에 힘입어 지배순익 6500억원을 목표로 했다.