한화투자증권은 2일 포스코켐텍(003670)에 대해 음극재와 양극재 사업을 동시에 영위하면서 올해 실적 성장을 이어갈 것으로 전망했다. 향후 기업가치가 6조원을 웃돌 것으로 관측하며 투자의견 '매수'와 목표가 9만원을 유지했다. 김정현 한화투자증권 연구원은 "포스코켐텍의 올해 영업이익은 1428억원으로 전년대비 32.7% 증가할 전망"이라며 "본업은 지난해와 같은 대규모 일회성 비용 이슈가 없고 주요 제품별 판매단가 개선 효과가 연간으로 나타나면서 1000억원 이상의 영업이익을 기록할 것"이라고 내다봤다. 김 연구원은 "음극재는 1공장(연간 2만4000톤)이 100% 가동되고 4분기에 2만톤 생산설비가 추가되면서 올해 1500억원 이상의 매출액 달성이 예상되며, 영업이익은 전체 이익의 20% 수준까지 올라올 것"이라며 "피엠씨텍의 경우 견조한 흑연전극봉 수요에 힘입어 올해 판매량이 전년대비 10% 증가하고, 판매단가는 비슷한 수준이 유지되면서 운이익 증가에 기여할 것으로 보인다"고 예상했다. 이어 그는 "포스코엠텍 합병법인의 본업과 음극재·양극재 사업의 영업이익에 법인세율 24%를 적용하고, 피엠씨텍의 순이익에 지분법 60%를 가정한 전체 당기순이익은 연간 3000억원을 상회할 전망"이라며 "최근 포스코엠텍이 12개월 예상실적 기준 주가수익비율(PER) 25배 이상을 받았던 것을 감안해 보수적으로 PER 20배를 적용하더라도 기업가치는 중장기적으로 6조원을 넘어설 것"이라고 덧붙였다.
지난 2일 한화투자증권의 김정현 연구원은 포스코켐텍이 음,양극재 사업을 영위하면서 올해 영업이익이 전년대비 32.7% 증가하면서 실적 성장을 지속할 것으로 전망하며 향후 기업가치가 6조원을 넘어설 것으로 예측하면서 투자의견 '매수'와 목표가 9만원을 유지했다.