한편 벌점화된 회귀를 진행하는 과정에서 적절한 λ값을 찾기 위하여는 교차타당화(Cross-Validation, CV) 방법이 주로 사용된다. 교차타당화 방법에서는 자료를 훈련자료와 검증자료로 나누어, 훈련자료에서 만들어진 예측 모형으로 검증자료에 대한 검증오차를 구한다. 예컨대 10-fold 교차타당화의 경우 자료를 무작위로 10개로 나누어 10개중 9개로서 모형을 만들고 나머지 1개 자료에 대한 검증오차를 구하는데, 그 산술평균을 교차확인오차라고 한다. 각 모형에 대한 교차확인오차를 계산하여 그 값이 최소가 되는 모형을 선택하거나, 혹은 그 근방의 1-표준편차 범위 내에서 가장 단순한 모형을 찾게 된다(박창이 외, 2015: 59-60).
한편 벌점화된 회귀의 진행에서 λ값을 찾기 위해서 자료를 훈련자료와 검증자료로 나누어, 훈련자료에서 만들어진 예측 모형으로 검증자료에 대한 검증오차를 구하는 교차타당화 방법이 주로 사용된다.