본 연구는 회계이익－과세소득 차이(Book－Tax Difference:이하 BTD)에 영향을 미치는 기업요인에 대해 분석하였다. 기업요인 변수는 외국인지분율, 대주주지분율, 부채비율, 기업규모, 자본집약도, 감사품질, 영업현금흐름, 총자산성장률, 손실기업 여부이며, 이들 기업요인 변수들과 회계이익－과세소득 차이(BTD) 및 LPBTD(Large Positive BTD:이하 LPBTD), LNBTD(Large Negative BTD:이하 LNBTD)와의 관련성을 회계이익－과세소득 차이(BTD) 정보의 이익조정 및 조세회피 측면을 고려하여 분석하였다. 본 연구의 실증결과는 다음과 같다. 기업특성변수들이 기업의 회계이익－과세소득 차이(BTD)에 미치는 영향은 각 기업특성변수에 따라 차이가 있으며, 특히 하나의 기업특성변수는 회계이익－과세소득 차이(BTD) 정보에 따라 각기 다른 영향을 미치는 것으로 나타났다. 따라서 본 연구에 의하면 기업특성변수가 기업의 회계이익－과세소득 차이(BTD)에 미치는 영향은 (회계이익－과세소득 차이(BTD) 전체에 미치는 영향 뿐만 아니라) 회계이익－과세소득 차이(BTD) 정보를 세분화하여 좀 더 세밀히 검증할 필요가 있을 것으로 판단된다. 본 연구는 회계이익－과세소득 차이(BTD)에 영향을 미치는 기업특성요인을 이익조정 및 조세회피 측면에서 전체 회계이익－과세소득 차이(BTD) 뿐만 아니라 LPBTD 및 LNBTD로 구분하여 검증함으로써 기존의 회계이익－과세소득 차이(BTD) 관련 연구를 확장하였으며, 하나의 기업요인 변수에 대한 이익조정 및 조세회피 관련성이 한쪽 방향이 아닌 상반된 방향으로 양분될 수 있음을 실증적으로 제시하였다. 또한 회계이익－과세소득 차이(BTD)를 직접 수작업으로 구함으로써, 회계이익－과세소득 차이(BTD) 추정에 따른 측정오차의 발생 가능성을 줄이고자 노력하였다.
이 연구는 회계이익－과세소득 차이에 영향을 미치는 기업요인에 대해 분석했다. 본 연구에 의하면 기업특성변수가 기업의 회계이익－과세소득 차이에 미치는 영향은 전체에 미치는 영향 뿐만 아니라 회계이익－과세소득 차이 정보를 세분화하여 좀 더 세밀히 검증할 필요가 있을 것으로 판단된다. 이 연구는 회계이익－과세소득 차이에 영향을 미치는 기업특성요인을 이익조정 및 조세회피 측면에서 전체 회계이익－과세소득 차이 뿐만 아니라 LPBTD 및 LNBTD로 구분하여 검증함으로써 기존의 회계이익－과세소득 차이 관련 연구를 확장하였으며, 하나의 기업요인 변수에 대한 이익조정 및 조세회피 관련성이 한쪽 방향이 아닌 상반된 방향으로 양분될 수 있음을 실증적으로 제시했다.